Правовое регулирование сделок с аффилированными лицами

Введение

Сделки между организацией и аффилированными лицами (связанными сторонами) требуют особого внимания из-за потенциального конфликта интересов и риска ухода активов. Закон «О банках и банковской деятельности» (для банков) и «О товарных биржах и торговле» (для ЦБ) дополняются требованиями ГК РК и КПК РК к корпорациям, а также нормами Комитета по защите конкуренции по трансфертному ценообразованию.

1. Определение аффилированных лиц

Аффилированное лицо — организация или физлицо, которое прямо или косвенно связано с компанией:
- владение более 20 % голосующих акций/долей;
- превращение в дочернюю компанию;
- общие руководители или участники.
Трансфертное ценообразование — сделки, в которых цена может быть занижена или завышена, приводя к уходу прибыли за счёт одной из сторон.

2. Требования к таким сделкам

2.1. Финансовый контроль

Сделки, превышающие 5 % активов компании, подлежат обязательному одобрению общего собрания участников или акционеров.
Для банков — согласование сделки с Национальным банком РК при превышении порога концентрации рисков.

2.2. Раскрытие информации

Обязательно раскрытие в годовом отчёте: перечень аффилированных лиц, с которыми заключались ключевые сделки, их объем и условия.
Включение информации о методах определения цены и подтверждение рыночности (бенчмаркинг).

2.3. Трансфертное ценообразование (ТЦО)

Подготовка внутренней документации по ТЦО для сделок с аффилированными лицами.
Сравнительный анализ цен: выбор контрольных сделок на открытом рынке.
Возможность применения исключений (ликарства, финансовые услуги).

3. Последствия нарушения

Налоговые доначисления по разнице между ценой сделки и рыночной (НК РК, ст. 283).
Административные штрафы за несоблюдение порядка одобрения сделок и раскрытия информации (КоАП, ст. 474).
Репутационные риски и санкции Комитета по защите конкуренции за недобросовестную конкуренцию.
Гражданские иски от миноритарных участников за ущемление их прав.

4. Меры контроля и минимизации рисков

Мера контроля	Описание
Одобрение на собрании	Голосование участников при сделках свыше порога
Внутренняя политика ТЦО	Утверждённые методики расчёта рыночных цен
Финансовый комплаенс	Автоматизированный мониторинг объёмов и условий сделок
Независимая оценка	Привлечение оценщиков для определения справедливой цены
Раскрытие в отчетности	Подробное раскрытие информации для прозрачности

Заключение

Сделки с аффилированными лицами обладают высоким риском ухода активов и нарушения интересов миноритариев. Чтобы избежать налоговых, административных и гражданских последствий, компаниям необходимо устанавливать жёсткие внутренние процедуры, обеспечивать прозрачность и подтверждать рыночность цен через должную документацию и независимую оценку.

Вопросы и ответы

Что считается аффилированным лицом?
Ответ: Лицо или компания, связанное через владение долями, контроль или общих руководителей.
Какие сделки подлежат одобрению?
Ответ: Сделки, объем которых превышает 5 % активов компании.
Что такое трансфертное ценообразование?
Ответ: Установление цен в сделках со связанными сторонами с потенциальным занижением/завышением.
Какие документы нужны для ТЦО?
Ответ: Анализ рынка, сравнительные сделки, методика расчёта цен.
Каковы штрафы за нарушение?
Ответ: Административные штрафы по КоАП и налоговые доначисления по НК РК.
Нужно ли раскрывать информацию в отчёте?
Ответ: Обязательно — перечень сделок, объемы, методы расчёта.
Можно ли обойти процедуру одобрения?
Ответ: Нет, при превышении порога сделки без одобрения недействительны.
Кто проверяет правильность ТЦО?
Ответ: Налоговый орган и в случае банков — Нацбанк РК.
Что делать при конфликте интересов?
Ответ: Исключать участника из голосования и документировать решение.
Можно ли применять стандарты OECD?
Ответ: Да, методики ОЭСР для определения рыночных цен широко используются.

⚠️ Предупреждение

Все представленные сведения собраны из открытых источников и носят исключительно информационный характер. Мы не гарантируем их полноту, точность и актуальность. Перед принятием решений рекомендуем самостоятельно проверять информацию или обращаться к профильным специалистам.